ПАММ-фонд Пантеона ТОП15

Введение давно ожидаемого нового продукта Пантеона заслуживает отдельной заметки - речь идет о собственном и первом независимом от ФТ коллективном продукте компании. Вот он - фонд ТОП 15.

В составе фонда, несмотря на название, не 15 трейдеров, а 14 - один трейдер входит в счет два раза двумя разными счетами, правда второй раз - совсем небольшой долей. Вот как выглядит полное распределение по управляющим:

Рассмотрим, какую доходность от этого фонда мы можем ожидать (без реинвестирования, по результатам с начала года):

Торговый период в фонде равен двум неделям. За 39 недель управляющие нового фонда показали только 4 просадочные, максимальный размер просадки был равен - 0.43% в середине апреля. Максимальная прибыль + 2.69% в начале февраля. Более чем достойный результат плюс минимальный входной порог в 100 долларов; однако Пантеон подготовил к запуску фонда интересную акцию. Заключается она в следующем: инвестирующие в фонд до 18 октября не менее 1000 долларов получают на счет бонус в размере 10% от суммы вложения - сам бонус вместе с результатом инвестирования становится доступным на вывод через 18 недель. Таким образом с одной стороны получаем невозможность реинвестирования в фонде на протяжении 4.5 месяцев, с другой - весомый бонус. Что выгоднее?  Сравнение фонда со стандартным вариантом (реинвестирование каждые две недели) и с бонусом без реинвестирования дает однозначный ответ - гораздо выгоднее второе. В среднем бонус и полученная с него торговая прибыль равна 0.7% в неделю - т.е. общий средний результат планируется на уровне 2% в неделю от начальной суммы вложения. Кто занимается инвестированием, тот знает, что получать в среднем такой недельный процент от инвест-продукта более 4 месяцев - задача крайне непростая; индексы i500 и prize2 (в которые я и инвестирую в ФТ) c начала лета показали результаты 1.13% и 1.81% с реинвестированием в неделю соответственно:

Дополнительным плюсом ТОП 15 является гарантия компании сохранить половину средств. Конечно, можно поговорить о неторговых рисках - так как досрочный вывод средств будет невозможен - а также о рисках о торговли в декабре, когда рынок становится сильно волатильным и торговля делается более рисковой. И тем не менее, я считаю разумным решением инвестировать в этот фонд половину своих средств, выделенных в украинских брокеров. Видео о том, как именно инвестировать в фонды компании можно посмотреть тут. Мой депозит:

О закрытии просадок

Хочу поместить тут небольшую табличку, которая возможно будет полезна работающим с индексами. Как известно, некоторые управляющие ФТ имеют торговый период больше одной недели - данный факт означает, что минус, набранный ими за какую-либо неделю, не являющейся последней перед концом торгового периода может либо закрываться сразу, либо переноситься до конца ТП. Исключение - условно-периодические счета, где сделки могут не закрываться и в конце ТП: в индексах это sven и Hozyin. Особенно актуальна данная информация для агрессоров, поскольку их убыток может существенно превышать убыток консервативных управляющих - составлено по результатам предыдущей торговли, поэтому дать гарантию о следовании данной стратегии управляющими в будущем, к сожалению, не получится. 

Итак, как можно использовать данную таблицу: допустим, вы вложились в какой-либо индекс и на второй неделе торгового периода у Скальпера возникла серьезная просадка. В этом случае по предыдущему опыту этого управляющего можно предположить, что просадка закрываться не будет и не пытаться выходить из индекса по стоп-лоссу или тейк-профиту (см. тут). Можно даже вложиться в Скальпера на третьей неделе его ТП, особенно если доля управляющего в индексе небольшая (например i500). Однако на последней неделе ТП при большой плавающей просадке агрессора входить в индекс точно не стоит. Если же крупная просадка возникла в последнюю неделю ТП Скальпера - либо в любой момент у агрессора, не ждущего конца ТП для закрытия просадки (например, у Отмара) - то стоит попытаться как можно скорее покинуть индекс с ними, выставив в нем стоп-лосс или тейк-профит (а можно и оба сразу). При этом успешность отнюдь не гарантирована: она зависит от быстоты показа просадки фастпаммом, момента, когда вы ее обнаружите, быстроты фиксации просадки агрессором и поведения индекса до фиксации просадки - выставив стоп-лосс либо тейк-профит, нам нужно дождаться достаточных изменений (минимум 0.2%) доходности индекса. От просадки же агрессора стоп не спасет - индекс зафиксируется не на выставленном уровне стопа, а на конечной просадке; тейк-профит же срабатывает на выставленном значении.

- 10 октября. Скальпер закрыл значительный убыток на третьей неделе ТП.

ПАММ-индексы или ПАММ-счета?

Многое (но не все) из написанного ниже уже было мной упомянуто в одном из недавних месячных отчетов, но ради лучшего структурирования полезной на мой взгляд информации я решил вынести данную тему в отдельную статью.

Итак, при инвестировании в Форекс-Тренд напрямую либо через Пантеон Финанс встает вопрос, какой инструмент компании лучше выбрать: ПАММ-счета, ПАММ-индексы или использовать смешанную стратегию. Единого мнения на форумах нет; по результатам опроса все подходы имеют своих сторонников, хотя по поим наблюдениям смешанный вариант наиболее применим. Лично я использую только индексы в качестве уже готовых ПАММ-портфелей; теоретически понимание текущей рыночной ситуации в сочетании со знанием торговой стратегии управляющих и их инструментов способно приносить лучшие результаты - но практически дивиденды от прямых вкладов в ПАММ-счета мало отличаются от индексов. Тем не менее, как ПАММ-счета, так и ПАММ-индексы имеют свои особенности, о которых неплохо знать, чтобы иметь возможность увеличить свою доходность.

Итак, сперва вам нужно скачать терминал (причем не имеет значения, делать ли это с сайта Пантеона или Форекс Тренда) и ознакомится с общими положениями об инвестировании в ПАММ-счета и индексы. Видеоинструкции: об инвестировании в ПАММ-счета Форекс-Тренда, ПАММ-индексы Форекс-Тренда, ПАММ-счета Форекс-Тренда через Пантеон (и собственные счета Пантеона), ПАММ-индексы Форекс Тренда через Пантеон. Конечно, можно пользоваться данными инструментами по принципу "положил и забыл", однако есть несколько возможностей заставить данные инструменты приносить больший доход, чем по указанному принципу, причем в некоторых случаях для этого не требуется особых знаний и умений. Ниже я попробую рассмотреть большинство известных способов и подходов, которые могут помочь увеличить прибыль и которые я условно разделю на более и менее известные.

Более известные:

1. Реинвестирование. С ним вроде все понятно. В ПАММ-счетах автоматический реинвест происходит по окончанию торгового периода счета, индексы же нужно еженедельно закрывать, закупаясь на выходных с учетом заработанной прибыли. В случае большой прибыли существует возможность закупки индексов прямо среди недели на свободную прибыль, при этом вход в индекс обычно значительно выгоднее, чем вход в каждый ПАММ по отдельности;

2.  Вхождение и доливка на просадке. Довольно известным является факт, что после просадки существует более высокая вероятность, что отдельный ПАММ-счет или индекс в целом даст положительную неделю или более. Причем Пантеон позволяет доливаться при просадке, используя для этого новый ПАММ-индекс счет - вкладываясь с него, можно заставить работать сразу всю сумму, а не тратить ее на покрытие существующей просадки.

Пример. FxTrend - баланс 10000$, купленный индекс просел на 20% и средства понижаются до 8000$. Для "доливки" мы добавляем 5000$ и хотим докупить просевший индекс. Сколько мы можем докупить? Всего лишь 3 лота индекса - "средства" у нас поменяются с 8000$ на 13000$ (2к пойдет на покрытие плавающего убытка). Всего у нас получилось купить 13 лотов.

Пантеон - вначале все то же самое - баланс 10000$, купленный индекс просел на 20% и средства понижаются до 8000$. Если мы дольем средства в этот памм-индексный счет, все будет аналогично вышеописанному в FxTrend. Но мы открываем еще один памм-индексный счет, добавляем туда 5000$ и свободно покупаем 5 лотов нужного нам памм-индекса, имея в итоге 15 лотов!

Но если вы вложились в управляющего с текущей просадкой и он эту просадку закрыл, то вы потеряете средства на сумму закрытой просадки. Отсюда есть и другой вывод - рискованно вкладываться в индексы или счета, дающие прибыль уже много недель подряд;

3. Ребалансировка. О ней тоже знают многие - суть ее в переливе прибыли из более агрессивных в менее агрессивные счета либо индексы. Зачем это делать и какой эффект дает, отлично рассказано тут (см. пункт 3);

4. Досрочный вывод из счета. Применим к ПАММ-счетам. Относительно известен, практиковался в основном для агрессоров - для случая, когда вариант с досрочным выходом со штрафом может оказаться меньше ожидаемого агрессором убытка (напомню, что для счетов ФТ действует правило полного торгового периода, в том числе, если инвестировать в них через Пантеон; для счетов Пантеона такого правила нет и выводить средства можно в ближайший ролловер). Например, небольшой штраф имеет управляющий Valex. Не так давно компания ФТ изменила понятие штрафа и условия досрочного вывода в пользу инвестора - пример можно увидеть и тут. Для ПАММ 2.0 счетов досрочный вывод средств со штрафом невозможен. Для условно-периодических счетов информация здесь и здесь.

Менее известные:

1. Использование длинного торгового периода агрессора. Некоторые агрессоры, имеющие торговый период более одной недели (в этом случае обычно месяц) допускают самые глубокие просадки ближе к его окончанию - наилучшим примером является Скальпер. Таким образом, при вхождении в него напрямую вклад должен пролежать минимум торговый период; через индексы есть возможность выходить из Скальпера на любой неделе его ТП.

2. Использование внутринедельной доходности. Настройка уровня профи для ПАММ-счетов. Состоит в том, что некоторые счета обнаруживают периодичность в получении прибыли, регулярно делая ее больше в первую или вторую часть недели - уже имея вклад в ПАММ, можно доливаться в него минимальными суммами и среди недели, которые сразу начинают работать. Примером счета, который приносил больше прибыли во второй части недели, был Georgi87, ныне закрытый по стоп-ауту. Понятно, что выявление таких закономерностей требует тщательного изучения торговли управляющего;

3. Установка стоп-лоссов и тейк-профитов в индексах. Об этом не все знают, но такая возможность есть - прочитать о ней можно здесь. Данная функция недокументирована, не так давно стоп-лосс в силу злоупотреблений был повышен. К тому же полезно понимать, что его применение дает максимальный эффект при постепенной лестничной просадке счета; при резком спаде агрессора в агрессивном индексе он закроется не на уровне стоп-лосса, а на конечной просадке, что снижает эффект инструмента. Тейк-профит можно использовать, если из опыта известно, что управляющие обычно заканчивают торговать, например, к середине недели - тогда выйдя из индекса по планируемой прибыли, можно попробовать вложить средства в другие индексы, имея возможность получить до конца недели дополнительный плюс. Закрытие по тейк-профиту будет на фактически выставленном уровне. Второй вариант - выход из индекса при наличии плавающей просадки одного из управляющих;

4. Невыход из индексов при убытках. Интересная особенность индексов (не ПАММов!) состоит в том, что при отбитии просадки прибыль начисляется на исходный депозит, а не на оставшийся после убытка. Т.е. если индекс дал просадку в 5%, его не закрыли и на след. неделе он получил прибыль в 5% - счет вернется в ноль, тогда как ПАММ был бы в небольшом минусе (см. Пример "Вхождение и доливка при просадке" выше). Так что не закрывайте индекс в случае убытка - только если вы не окончательно решили выйти из него.

Также интересен один комментарий по преимуществам индексов:

1. быстрая покупка и продажа против относительно небыстрого сайта
2. продажа сразу после ролловера (не нужно заранее думать стоит ли делать заявку)
3. покупка в любой момент (с учетом правила 36 часов до ролловера)
4. вывод прибыли хоть каждый день (у кого большие лоты то и каждый час)
5. относительно более быстрое восстановление после просадок
6. вход в паммы с высоким минимальными КИ (для новичков с небольшими портфелями)

Еще несколько слов хотелось бы сказать об индексе i500, который является довольно популярным инвест-продуктом площадки. Индекс на мой взгляд имеет такие недостатки:

- три счета Вероники и votfx, синхронно (хотя и весьма редко) дающие убытки;

-  наличие галактики, которая представляет собой ПАММ-пирамиду. Из статьи следует, что при подходе галактики к рубежу 70% просадки, из индекса лучше уходить либо использовать его альтернативный вариант (за который придется, правда, отдать 6% прибыли и который более уязвим к просадкам агрессоров, т.к. доля каждого тут не 4%, а 5%). Зато нет и первого указанного недостатка. Лично я надеюсь, что ФТ своевременно заменит галактику или просто исключит ее из индекса - варианты на замену есть. При полном сливе галактики i500 даст около -3% в неделю, т.е. выход из просадки займет в среднем около трех недель или чуть меньше - некритично, но весьма неприятно. Кроме галактики, в индекс также входят несколько агрессоров, которые в сильно неудачную неделю могут обеспечить до 2% убытка.

Остальное на мой взгляд несущественно - считаю результат индекса средним значением по площадке (5% в месяц без реинвеста), что позволяет иметь умеренную прибыль, не ломая голову над еженедельным составлением портфеля и игрой со стоп-лоссами и тейк-профитами. Хотя справедливости ради надо отметить, что с учетом повышения уровня стоп-лосс до 500 пунктов прямые вложения в ПАММ-счета (при наличии достаточной суммы) выглядят в целом не хуже индексов, так как дают возможность досрочного вывода, доливки среди недели и обеспечивают автоматический реинвест, тогда как индексы для реинвеста нужно переоткрывать еженедельно. Удачных инвестиций.

- 13 сентября. Только о нем вспомнишь - и вот оно. По стоп-ауту закрыты обе галактики, в том числе Galaxy 9185 из i500 с убытком -65.72%.  Вот соответствующая новость от компании:

- 14 сентября. В i500 замены не произошло, но была увеличена с 4% до 5% доля четырех управляющих: Avas, TP, Valex и AlexZhuk.

- 4 октября. Появились динамические индексы: Best4 и Fenix. Особенности работы при закрытии индексов (комментарий на mmgp):

"Динамические индексы закрываются нормально, на прошлой неделе закрывала Best4. Единственное, при переформировании индекса срабатывают Stop Loss'ы, поэтому может быть проблема с зафиксированным минусом и поправлять надо будет вручную через техподдержку. То есть, на прошлой неделе при переформировании Best4, индекс показал просадку за счет удаления Отмара и в этот момент сработал стоп-лосс, ордер закрылся и на счету была просадка около 35%. Разумеется, что добавив на место Отмара Хозяина, индекс вернулся в нормальное значение, но у меня, так как был сработавший стоп лосс, отката не произошло. Пришлось через техподдержку просить вручную поправить. У кого стоп лоссы не срабатывали - индекс нормально остался в ордере с переформированным уже составом и его можно было вручную закрыть, как и обычные индексы.

Поэтому будьте внимательны с динамическими индексами, варианта нормальной работы два:

1. не ставить стоп лоссы, тогда не будет срабатывания при переформировании индекса
2. ставить стоп лоссы, но перед РО закрывать стоп-лосс (обнулять)".

ПАММ-счета Альпари

Этот обзор представляет из себя полную версию обзора из блога Дмитрия Жукова по стабильным ПАММ-счетам Альпари. Я надеюсь, Дмитрий не обидится на меня за этот пост по следующим причинам:

- на его сайте я не нашел никакого запрета на копирование полной версии его отчета, полученного тем или иным способом;

- его обзор по Форекс-Тренд, служащий для куда большего резонанса, уже выложен в свободный доступ на mmgp;

- малая известность моего блога вряд ли будет влиять на платное распространение обзора, однако (в редких, конечно, случаях) может послужить для рекламы его страницы. 

К тому же отчету уже около месяца, и прибыль за проделанную работу Дмитрием, несомненно, получена. С другой стороны, обзор меняет распространенное мнение об отсутствии хороших управляющих у брокера Альпари и достоин быть опубликован как можно скорее - хотя Дмитрий при анализе ПАММов и не рассматривает торговую стратегию счета, ограничиваясь выводами о соблюдении управляющим субъективного Money Management. Кроме того, почему-то опущен долгосрочный счет Ivan Petrov с жестким кредитным плечом 1:10, который на мой взгляд выглядит лучше упомянутого avp555. Итак, слово автору.

___________________________________________________

Начну этот отчёт с не очень приятной новости. Компания Альпари запустила новый мониторинг ПАММ 6.0, который весьма отличается от предыдущего, и функционально, и много чем ещё.

Это стало не только очень большой неожиданностью, но так же – огромной проблемой и “засадой”, т.к. во-первых – полностью исчезла история “запомненных” счетов, а во-вторых – функцию поиска ещё не успели включить в ПАММ 6.0.

Проще говоря, в старом мониторинге можно было добавлять некоторые счета в “избранное”, они отмечались звёздочкой, и потом в рейтинге их без труда можно было найти.

Теперь же, мне пришлось перерывать новый мониторинг заново, в поиске этих счетов, а если учитывать, что функций “отсеивания” и поиска в новом мониторинге нет – как и добавления в “избранное” – то мне пришлось основательно попотеть, и всё это – накануне публикации этого отчёта.

К слову: буквально несколько дней назад, на момент публикации анонса к этому отчёту, действовал ещё прежний мониторинг, все необходимые счета были отмечены и упорядочены, и их оставалось только “описать” в статье.

Поэтому, мне пришлось в спешке полностью переделывать отчёт – что называется – С НУЛЯ, со всеми вытекающими из этого последствиями.

Из-за этого, он получился не совсем таким, каким я планировал сделать его изначально, но – что получилось, то получилось.

Попытка выяснить подробности через онлайн-поддержку показала следующее: новый ПАММ 6.0 функционально ещё НЕ доработан, функционал его будет существенно расширен, но вот КОГДА – не известно. А вернуться к старому мониторингу возможности нет. В общем, единственное, что я смог – это выразить своё негодование и разочарование сотруднику поддержки в максимально вежливой форме.

Однако, вернёмся к нашим ПАММ-счетам. Отчёт будет разделён на две части: счета со сроком жизни от 300 дней и выше, и новые прибыльные перспективные счета, со сроком жизни от полугода до 300 дней.

Здесь следует рассмотреть правило формирования инвестиционного портфеля, которое я забыл упомянуть в прошлом отчёте.

Инвестиционный портфель необходимо делить на три части, в зависимости от счетов, включённых в него:

1. 50-60% инвест. портфеля – прибыльные счета с небольшой, но стабильной и постоянной доходностью;

2. 30% портфеля – прибыльные счета с повышенными рисками – такие счета обладают повышенной доходностью, но при этом – имеют более высокие риски;

3. 10-20% (всё остальное) – молодые перспективные счета, со сроком жизни от полугода, до года. Эти счета – тёмные лошадки: они могут дать как большую прибыль – так и весомый убыток, поэтому их доля от суммы всего инвест. портфеля – минимальная.

Итого – портфель делится на три части: две трети суммы – это стабфонд, четверть суммы портфеля – авангард, они дают основную прибыль с повышенным риском, и всё остальное – риск-пакет, самая мала часть, которую – в принципе – можно и вообще исключить, но не стоит сбрасывать со счетов.


Периодически – два-три раза в месяц – портфель необходимо перетряхивать, т.к. каждая его часть имеет особенности.

В частности, счета из авангардной части – из-за повышенного риска – имеют периодические небольшие просадки (до 30-40%), которые в большинстве случаев – компенсируются последующей прибыльной торговлей.

Как я уже говорил в предыдущем отчёте – у любого управляющего есть просадки и убыточные периоды. И хороший управляющий умеет из них выходить без потерь, с последующей прибылью, что впоследствии и демонстрирует.

Поэтому, было бы неверным решением выходить из такого ПАММ-счёта не пике просадки: тем самым, вы фиксируете убыток, не позволяя его компенсировать. Отсюда – правило:

Инвестиционный портфель должен быть сформирован таким образом, что бы мог выдержать просадку по любому отдельному счёту до 50-60%, при этом, что бы убыток по всему портфелю не превышал 3-5%.

Молодые счета из рисковой части – с ростом срока их жизни – впоследствии могут быть включены в авангардную часть портфеля, а при стабильной прибыли и малых просадках – даже в стаб-фонд.

Эту часть портфеля необходимо пересматривать каждую неделю, и если управляющий превышает риски, нарушает ММ и т.д. – безжалостно выкидывать его из портфеля, даже не смотря на прибыльность: долго такой счёт не протянет.

Рекомендуемая доля риск-пакета – не более 10-15% всего портфеля. Итак,

ПАММ-счета со сроком жизни от одного года

Начну с моего любимчика, и лидера моего личного рейтинга: управляющий alexche.
рублёвый счёт – http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm4/pamm_account/info/199973/

Управляющий показывает весьма стабильную торговлю, с постоянным ростом депозита и мелкими просадками. Срок жизни счёта – чуть менее трёх лет, и на всём сроке жизни счёта не было ни одного серьёзного расколбаса, что уже внушает доверие.

Ещё один счёт этого же управляющего, в USD: – http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm4/pamm_account/info/206377/

Аналогичная ситуация: стабильный рост с мелкими просадками, на протяжении двух лет и трёх месяцев.Отличный кандидат для стаб-фонда.

Следующий управляющий – Mr.Green, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/206160/

Здесь управляющий также демонстрирует плавный рост с мелкими просадками, на протяжении чуть менее двух с половиной лет. Особенно радует жёсткое соблюдение МаниМенеджмента, в частности – использование в торговле не более 15% средств от депозита.
 

Здесь хорошо видно, что управляющий только в самом начале позволил себе поднять уровень залоговой маржи до 30%, при разгоне счёта. Также хороший претендент в стаб-фонд.

Следующий управляющий – Alru, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/217368/

Рекомендация: в стаб-фонд.

Управляющий MrGold, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/209485/

 

Счёту более двух лет, причём, что интересно – управляющий начинал вести этот счёт как агрессивный, о чём открыто говорил на форуме. Однако, впоследствии значительно снизил риски и уровень залоговой маржи, в среднем – до 5-10%.

Это весьма существенный показатель, который говорит о том, что управляющий научился управлять рисками и контролировать процесс торговли. Вследствие этого снизился уровень прибыли, но – одновременно возрос показатель стабильности. Рекомендую в стаб-фонд.

Управляющий MASTER OF FINANCE, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm4/pamm_account/info/223225/

Этот счёт, несмотря на стабильный рост прибыли, я рекомендую добавлять ПОКА ЧТО в авангард, т.е. использовать в нём ограниченную долю инвестиционного портфеля.
Причины этому две: во-первых, счёт ещё немного молод – всего лишь год, во вторых – наличие у управляющего и двух других счетов, по которым образовалась большая просадка, из которой, управляющий – тем не менее – выходит.

Кроме того, у него в истории есть три закрытых ПАММ-счёта с длительным сроком жизни (три года), что интересно – счеты были закрыты с существенной прибылью, БЕЗ просадок.
Все подробности – на его ветке форума: http://forum.alpari.ru/thread76026.html

Управляющий Kostas, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/199040/

Почти 600% за три года, рекомендация – в “авангардную треть” инвест. портфеля.

Управляющий morozFX, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/212283/

Рекомендую в стаб-фонд, в виду низкого уровня залоговой маржи.

Управляющий Suzuka12, имеет два ПАММ-счёта.
ПАММ-счёт USD http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/211225/

Счёту два года, доходность более 200%, использование маржи – до 20% от депозита.

ПАММ-счёт RUR http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/225791/

Счёту чуть менее года, загрузка депозита – до 20%, стратегия торговли аналогична стратегии на USD счёте. Рекомендую оба в авангард-часть.

Управляющий Stability, имеет так же – два счёта, USD и RUR.
ПАММ-счёт USD http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/191597/

ПАММ-счёт RUR http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/168038/

Обоим счетам более трёх лет, залоговая маржа используется до 10%, поэтому рекомендую оба в стаб-фонд.

Управляющий Inception, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/199246/

Счёту более трёх лет, средняя залоговая маржа – в пределах 7%, но в виду частых скачков и продолжительных просадок рекомендую этот счёт в авангард.

Отличительная черта этого счёта – это весьма низкое кредитное плечо, 1:10 – самое низкое кредитное плечо, что я когда либо встречал. В принципе, не плохой кандидат и для стаб-фонда.

Управляющий avp555, ПАММ-счёт http://www.alpari.ru/ru/investor/pamm/198538/

Счёту более трёх лет, из особенностей – жёсткий уровень залоговой маржи, на уровне 6.5-7%.

В данный момент счёт находится на пике просадки, поэтому – идеальный момент, чтобы влиться в счёт.

На данном счёте управляющий проводит сделки с золотом, поэтому рекомендация: добавлять в авангард, из-за сильной волатильности и непредсказуемости торгового инструмента.

Ну вот пожалуй и всё, все остальные управляющие из мониторинга были мной исключены по тем ли иным причинам: нарушение ММ, долгие и глубокие просадки, отсутствие сообщений на форуме, и т.д.

Во второй части статьи я опишу ПАММ-счета, сроком жизни до года, все они будут относиться к риск-пакету, ввиду малого срока жизни.

 ___________________________________________________

P.S.   Ниже актуальная на данный момент табличка по тестовому портфелю (не моему), составленная из большинства представленных управляющих. Из нее видно, что данный портфель отнюдь не гарантирует суммарной доходности и перед вложением как в одного, так и в большее число управляющих весьма желательно лично получить от них разъяснения по используемой стратегии и наличия ограничений по просадкам. К примеру, управляющий Alexche очень может повторить судьбу Asmodeux (хотя у последнего период торговли все же меньше - но техника, видимо, одна). Так что будьте внимательны при своем выборе.

ПАММ-счет. Часть 2.

Заработок в интернете - совсем не простая штука. Как бы вы не начинали свой инвестиционный путь, нужно быть поистине гением, чтобы избежать потерь. Сначала новая возможность заработать деньги воодушевляет, но обычно быстро приходит отрезвление вплоть до полного отказа от инвестиций. Это не глупое решение - выбор всегда зависит от вас и первые результаты будут сильно на него влиять. Я же преследую цель в первую очередь по возможности уберечь свой и ваш капитал от потерь, и уже затем дать возможность получить прибыль.

Итак, мы выяснили, каким образом можно исключить неторговые риски. Однако в случае наших палестин с законодательно нерегулируемым форексом и высоким уровнем коррупции вообще мы сталкиваемся с дополнительными проблемами. В чем это выражается?

Дело в том, что ПАММ-сервис хоть и существует во всем мире (по крайней мере в Европе, по США не видел точной информации), но публичное выставление трейдерами своих счетов с целью привлечения инвестиций разрешено только в России и странах СНГ и еще рядом офшорных регуляторов, получить лицензию которых нередко лишь вопрос суммы и не грозит серьезными проверками. 

С одной стороны, это резко сужает круг вариантов вложения в классический ПАММ (о его разновидности в виде систем автоторговли речь пойдет дальше). С другой, стремление привлечь большие деньги может обернуться мошенничеством со стороны привлекающей компании (потому в Европе и запрещена публичность ПАММов, а в Америке нет компаний с открытой рекламой ДУ на фондовом рынке), и об этом нужно помнить. Существует также понятие "форекс-кухни", при котором брокер может наживаться на трейдерах - ознакомится с данным понятием рекомендую по этой ссылке.  На практике получается палка о двух концах: вкладчик в брокеров, действующих на территории России хотя и подвержен высокому риску мошенничества - но тем не менее имеет бесплатную возможность выйти на хорошего трейдера, чего лишены западные инвесторы.

Таким образом мы переходим к поиску подходящего брокера. Из сказанного выше вытекает, что лучшими брокерами будут являться те, которые имеют представительства в странах с хорошей регуляцией, а не те, которые имеют офис только в России или на постсоветском пространстве. Каждый опытный инвестор и трейдер назовет своих надежных брокеров, хотя критерии, по которым проходит выбор, будут схожи. Мне в плане надежности нравятся Alpari и FXOpen. Это не значит, что другие ненадежны, но по поводу двух я хотел бы высказаться особо: о компаниях FX-Trend и Panteon Finance. Пока же традиционный промежуточный вывод. 

Итак: еще раз - будьте готовы к потерям. Торговля не бывает безубыточной. ПАММ-сервис предлагается на территории постсоветского пространства без регуляции форекс-деятельности, так что не исключены риски мошенничества со стороны некоторых брокеров.

Основные понятия. ПАММ-счет.

Возвращаемся от гениального Лемонера к скромному начинающему инвестору. Итак, я собрался пересмотреть свой подход к инвестициям. Просматривая интернет на предмет вложения денег мне уже попадалось понятие ПАММ-счет, которое отпугивало свой абсолютной новизной и сложностями при вложении средств, для чего нужно было порой заходить в какой-то терминал и пр. В то же время встречались слова о некоторой гарантии - неудачи побудили меня отбросить нежелание разбираться с новым и рассмотреть этот сервис подробнее.

Что же такое ПАММ-счет? Его можно рассматривать как частный случай ДУ, но здесь отсутствует возможность передавать деньги торгующему трейдеру напрямую - т.е. трейдер может сбежать с вашими деньгами не иначе, как будучи в сговоре с компанией, куда вы передаете деньги.  

По сути сделки трейдера будут просто копироваться на вашем счете в некоторой компании, сам трейдер не будет иметь к вашим деньгам никакого доступа. 

За границей первые ПАММ-счета появились примерно в середине нулевых, в России - еще через два с половиной года; бурный рост данного направления начался в 2010 году - и хотя первой компанией, предложившей данную услугу, стала Альпари, по-настоящему популярным этот вид инвестирования сделался благодаря украинским брокерам (о которых далее).   

Компании, предоставляющие возможность торговли на межбанковском рынке форекс (и осуществляющие указанное на картинке посредничество между инвестором и трейдером) называются брокерскими компаниями, брокерами. 

Очень близко по смыслу понятие "дилинговый центр" - можно сказать, что ДЦ являются филиалами крупных брокеров, однако для инвестора разница между этими понятиями несущественна. Кстати, далеко не каждый брокер имеет у себя ПАММ-систему и об этом еще будет сказано чуть позднее. Один и тот же трейдер может торговать (и иметь ПАММ-счета) у разных брокеров, быть или не быть частью брокерской компании. Брокер получает прибыль (комиссию) от совершенных сделок, которая называется спредом и устанавливается каждым брокером самостоятельно. Для нас же важно в первую очередь то, что вероятность закрытия крупного, проверенного годами брокера чрезвычайно мала. Не буду оригинальным и сошлюсь на две отличные статьи по ПАММ-счетам здесь и здесь, которые позволят даже новичку сразу ознакомиться с большим числом тонкостей в этой области.  

  

Итак: ПАММ-сервис предназначен сделать отношения между инвестором и трейдером открытыми - график изменения средств виден в реальном времени, сделки трейдера копируются на вашем счету у брокера - при этом сам трейдер не имеет доступа к вашим деньгам.